Délivré du cirque, où il rêvait de liberté, Lion embarque dans une montgolfière qui l'entraîne vers le merveilleux pays d'Oz. Tombé à terre, il n'a désormais qu'un but : retrouver son sauveur que rétient prisonnier la méchant Sorcière de l'Est. Accompagné de plusieurs amis, il entreprend un voyage pendant lequel, sur un chemin de briques jaunes, il croise une certaine Dorothy...